五一长假 DRAM模组厂备货冲买气 现货价跌势趋缓 谷底盘整待变

五一长假 DRAM模组厂备货冲买气 现货价跌势趋缓 谷底盘整待变

     近期走势低迷的DRAM，随着中国五一劳动节长假将至可望得到支撑，预期下半月模组厂、零售商就会开始备货，因此DRAM及NAND Flash（储存型快闪记忆体）买气可望提升。由于“五一”也是第2季DRAM景气的指标之一，如果五一销售畅旺，DRAM价格可望开始止跌。
    
     止跌指标
    
     中国“五一”劳动节7天假期，业界预期4月下旬下游厂商可望有一波拉货效应，带动台湾模组厂商威刚（3260）、创见（2451）、劲永（6145）、品安（8088）、群联（8299）4月营运高档不坠。
    
     威刚创见劲永受惠
    
     近日DRAM价格已经有走稳现象，现货价格并未因合约价大跌而跟着急挫，目前512M DDR2 667颗粒现货价在2.71美元，还高于合约价的2.5美元，目前DRAM跌势已趋缓，下跌空间有限，来谷底盘整等待反弹。
    
     NAND市场呈现缺货状态，缺口达到2成，主要是苹果电脑为iPhone备货，吃掉市场大量的晶片，因此未来市场还是持续吃紧。不过目前原厂并没有计划在大幅涨价，未来价格将缓涨。
    
     至于中国市场五一长假的销售状况，是后续DRAM的价格走势的风向球之一，依历史经验，若五一DRAM模组市场销售良好，DRAM价格落底态势确立，距离反弹时间已不远，吸引买盘提前吃货。若一旦销售不佳，厂商在五一前的拉货将成为库存，可能进一步拖累DRAM价格，近期下游客户呈高度警戒观望，等价格落底反弹即大量回补库存。
    
     三星看好Vista效应
    
     对于微软作业系统效益各方说法不一，三星在日前法说中表示，DRAM价格快速崩跌，将带动PC对记忆体需求大增，并有助于Vista在消费市场的渗透率扩大，第2季记忆体占整体PC成本也仅12%，低于第1季约20%水准，后续记忆体搭载容量还有提升空间。Vista渗透率将在今年下半达35~40%，换算今年应该会有5000万台以上的PC使用Vista，显示三星对于今年Vista效应还是相当乐观，带动DRAM模组需求成长。