集邦：南北韩开打 台DRAM发战争财

集邦：南北韩开打 台DRAM发战争财

南北韩情势紧张，加深国际间对经济的疑虑，研究机构集邦科技昨表示，韩国在DRAM产业的全球市占率最高，一旦南北韩对立影响加剧，恐衝击产业，台湾厂商有机会取代韩系厂商，争取到更多订单，加速提升供货比重，有利DRAM价格获得支撑与营运成长。

今年第一季各家DRAM大厂的产能市占排名仍以韩系厂商居前两名，三星（Samsung）占33.9%最高，其次是海力士（Hynix）的20.3%，日商尔必达（Elpida）佔18.5%居第三，美光（Micron）占12%，力晶（Powerchip）则以6.8%排第五。NAND Flash三星市占率也以39.7%稳居全球龙头地位。

集邦指出，南北韩紧张情势因「天安舰爆炸沉没事件」而升高，此一非经济因素恐衝击产业。第二季值淡季，目前DRAM以及NAND Flash价格并没有出现明显波动，市场还处于观望状态，如果南北韩情势影响DRAM供给，台湾厂商市占率可望提升，有利于营收成长；另三星的资本支出计画，是否将因此延缓或降低，也是需留意重点。

有利台系厂商扩大供货

集邦推估，南北韩走势若使供给出现问题，这对记忆体的DRAM或NAND Flash都将产生价格影响。本季因市场淡季，价格呈现小幅下跌，下半年在iPhone、iPad等旺季需求带动下，价格看涨。

韩国的面板第一季出货量占全球52%，台湾厂商占38%居次，LED产业韩商也拥有重要地位。集邦指出，如果韩国面板及LED产业发生供给短缺，也将有利于台系厂商扩大供货。

DRAM类股南科（2408）、华亚科（3474）昨收红，因台塑集团力挺推升制程，高层也出面针对三星扩产信心喊话，带动昨股价升红。南科计画第二季将有一半产能为50奈米制程技术，华亚科今年底前全产能13万片将全转进50奈米制程；42奈米制程技术也将于第三季试产，比国内同业领先，法人估计，南北韩走势若使供给出现DRAM短缺，南科、华亚科可望最为受惠。