水清木华：CMOS摄像模组市场分析与2011展望

水清木华研究中心最新研究报告指出，2010年CMOS摄像模组产值相较2009年大幅度增加，驱动力来自三方面。一是手机摄像像素值大幅度增加，200万像素成为主流；预计2011年，300万像素将成为主流；预计2013年，500万像素将成为主流。二是智能手机出货量大幅度增加，智能手机的照相像素普遍高于普通手机，平均像素超过300万像素。三是3G网络的全面推广使得视频通话成为可能，双摄像头手机大量上市。

2010年CMOS传感器领域，Omnivision依靠BSI技术获得苹果的青睐，成为iPhone的独家供应商。Omnivision出货量和收入都大幅度增长，运营利润增加15倍以上，业内第一名的位置得到进一步巩固。展望2011年，苹果二代iPad采用双摄像头，iPhone的出货量也会大幅度增加，苹果已经包下Omnivision的BSI产品。

BSI已经成为CMOS传感器的下一轮标准。索尼最早发明BSI技术，Omnivision依靠台积电将其发扬广大，三星、SETI、APTINA等厂家也纷纷转进BSI技术。在技术转换期，产能会无法满足需求，尤其是笔记本电脑用的CMOS传感器利润微薄，厂家都不愿意生产，需求最为紧缺。预计2011年全年CMOS传感器都会处于紧缺状态。

CMOS摄像模组用镜头领域，台湾企业越战越勇，日本企业出现退步。大立光继续巩固其业内霸主的地位，收入远远抛离第二名，大者恒大的局势非常明显。排名第二的亚洲光学依靠大陆子公司乙太光学而出货量大增。日本的企业一方面面临日元大幅度升值，另一方面要面临台湾企业的激烈竞争。日本企业都是百亿美元级企业，对于不足其收入1%的CMOS摄像模组用镜头不会给予多少支持。如KMOT，2010年其CMOS摄像模组用镜头收入大幅度萎缩至2009年的1/3，富士能也有稍微下降。其余几家日本企业都有退出此领域的可能。

2010年的CMOS摄像模组用镜头市场，表现最惊艳的是玉晶光电。这家企业在2005年依靠摩托罗拉的V3 而风光无限，2006-2009年连续4年巨亏。但玉晶光电在2009年下半年通过了苹果的供应商认证，成为苹果CMOS摄像模组用镜头第二供应商商，2010年收入大幅度增加近250%。预计玉晶光电2011年收入将比2009年增加超过5倍还多，毛利率从-3%一举提高到22%。

2010年CMOS摄像模组组装领域波澜不惊，富士康依然一家独大，光宝将敦南的CMOS摄像模组组装产能转移到光宝集团内部。三星电机和LG INNOTEK都提高了出货量，原本全球第一大的夏普沦落到全球第三，随着诺基亚出货量的萎缩，夏普的出货量还会下降。

2010年CMOS摄像模组用镜头主要厂家市场占有率