“天安舰”事件或影响韩厂供货 台厂有望从中得利

“天安舰”事件或影响韩厂供货 台厂有望从中得利

韩朝情势紧张，加深国际间对经济的疑虑；研究机构集邦科技表示，韩国在DRAM以及面板产业的全球市占率相对高，若非经济因素影响加剧，台湾厂商有机会取代韩系厂商，争取更多订单，加速提升供货比重，也让DRAM价格在淡季获得支撑。

韩朝紧张情势因“天安舰爆炸沉没事件”而升高，针对非经济因素冲击产业，集邦科技表示，在DRAM以及NAND Flash方面，韩系厂商的全球市占比例吃重，根据今年首季各家DRAM大厂的产能市占排名来看，韩系三星(Samsung)占33.9%，其次是海力士(Hynix)，占20.3%，日商尔必达(Elpida)18.5%，美光(Micron)则占12%，力晶(Powerchip)则占6.8%。

由于淡季效应，以及韩国情势的预期心理，目前DRAM以及NAND Flash价格并没有出现明显波动，市场处于观望。集邦科技表示，目前台湾DRAM厂营运阴霾尚未散去，如果韩朝情势影响DRAM供给，台湾厂商市占率可望提升，有利于营收成长；此外，三星的资本支出计划是否将因此延缓或者降低，也必须留意。

在NAND Flash市场方面，根据今年首季产能排名方面，三星市占率已经达到39.7%，东芝(Toshiba)为34.9%，IM Flash 13.8%，海力士为10.4%、恒忆(Numonyx)为0.9%。韩系厂商也是遥遥领先，稳居龙头地位；因此供给若是发生疑虑，后市价格稳健。集邦科技表示，目前处于市场淡季，价格方面呈现小幅下跌，但是下半年有iPhone以及iPad的旺季需求，未来价格看涨。

在NAND Flash市场方面，根据今年首季产能排名方面，三星市占率已经达到39.7%，东芝(Toshiba)为34.9%，IM Flash 13.8%，海力士为10.4%、恒忆(Numonyx)为0.9%。韩系厂商也是遥遥领先，稳居龙头地位；因此供给若是发生疑虑，后市价格稳健。集邦科技表示，目前处于市场淡季，价格方面呈现小幅下跌，但是下半年有iPhone以及iPad的旺季需求，未来价格看涨。

各国LCD面板首季产能市占率
Source: DRAMeXchange

LED产业方面，韩国厂商拥有全球最大的面板产能，与品牌出海口，因此是全球LED厂商的最大威胁。根据集邦科技统计，去年全球LED封装厂，日本占33%市占率居冠，台湾占15%排名第二，韩系厂商由2008年的9%窜升15%，排名第三。

各国LED封装市占率
Source: DRAMeXchange

集邦科技指出，如果韩国LED产业发生变动，可望提升台硅芯片厂商的供货比重，也有助加速台系封装厂认证，目前韩国大厂三星在芯片以及封装方面，产能无虞，如果供给发生短缺，有利台系厂商如晶电、灿圆扩大供货，封装厂方面，亿光、光宝也能够更快得到韩厂认证。