NAND Flash食物链改变 上肥下瘦已是过去式 三星喊水会结冻时代过去 下游逐渐展现经济规模优势

NAND Flash食物链改变 上肥下瘦已是过去式 三星喊水会结冻时代过去 下游逐渐展现经济规模优势

       过去NAND型快闪记忆体（Flash）产业是三星电子（Samsung Electronics）和东芝（Toshiba）的寡占市场，两者合计囊括80％以上的市占率，然随着多家新进者前仆后继加入NAND型Flash战局，三星和东芝的寡占优势早已不复存在，因此，下游厂的选择开始变多，加上NAND型Flash价格长时间的超跌下，模组厂手中的谈判筹码逐渐增加，NAND型Flash大厂不禁感叹表示，整个产业的食物链已出现改变，过去是上肥下瘦，现在是互相帮忙。
       在2006年之前，NAND型Flash产业几乎是三星和东芝的天下，两者合计囊括80％以上的市占率，尤其南韩三星的市占率动辄超过60％，对于NAND型Flash价格具有绝对的掌控权，简直是喊水会结冻，当时NAND型Flash产品不但是三星的获利金鸡母，毛利率超过50％是家常便饭。
       对东芝而言，过去NAND型Flash寡占的时代，此产品线利润也相当高，尤其东芝在MLC（Multi-Level-Cell）技术上，与快闪记忆卡大厂新帝（SanDisk）合作，在其他NAND型Flash大厂都还没有做出MLC产品之前，东芝独占MLC市场好一段时间。
       然对下游模组厂而言，当时正值NAND型Flash应用市场起飞之际，能选择的货源不多，大部分的台厂都是与三星合作，然每逢市场缺货之际，模组厂常常拿不到足够的货源；而当NAND型Flash价格大跌的时候，还要帮大厂背库存，有时候卖出产品可能还没有获利，整个NAND型Flash产业链的利润几乎是集中在上游大厂身上，上肥下瘦的状况相当明显。
       随着多家NAND型Flash大厂加入战局，价格杀手海力士（Hynix）快速跟上脚步，而科技巨人英特尔（Intel）更是来势汹汹，而NAND型Flash产业自2006年初起，开始经历长达超过1年之久的跌价期，当时仍是不断增产的上游大厂，已感受到相当大的压力。
       在2007年初之际，再一次的NAND型Flash价格重挫，甚至跌破上游大厂的成本价位，对三星、东芝等过去风光一时的NAND型Flash大厂，昔日的金鸡母时代早已不复见，NAND型Flash也不再是稳赚不赔的生意。
       反而是模组厂近1年来，在NAND型Flash相关产品上经济规模快速拉大，从单月出货量数10万片，到100万片、300万片、甚至是500万片一路过关斩将，加上货源的选择，已不需要只依靠三星，手上谈判筹码逐渐变多，上游制造厂越来越依赖下游模组厂快速走货、消化货源，因此过去大多处于劣势的模组厂，地位随之提升。
       此外，在NAND型Flash产业进入战国时代，上游NAND型Flash大厂也纷纷加强与下游模组厂的策略联盟，建立属于自己阵营的桩脚，更是让彼此的地位逐渐拉近，显示NAND型Flash产业进入质变之际，整个产业链不会像过去只是上肥下瘦，而是逐渐拉近距离、互相帮忙。
       NAND型Flash大厂也感叹，过去的高利润时代已不复见，下游有时可能还比上游端赚得多！而对模组厂而言，未来在NAND型Flash产品的策略上，一定要冲大经济规模，这样才有与大厂坐下来谈的条件，再加上良善的库存管理机制，这样才能在此产业提升自己的优势。