9月12日-9月16日一周行情变化综述
来源：华强电子世界网 作者： 时间：2005-09-19 16:58
(华强电子世界网独家报道) 在涨涨跌跌不断变化的一周（9月12日-16日）里，NAND闪存又一次出够了风头，受供应缺口扩大影响，闪存价格正连连看涨。而除了闪存行情叫好外，本周现货行情显示，MP3、PCB、DVD等产品的出货表现正日渐高涨，但部分产品如手机面板、白光LED和DRAM等产品近期表现却不甚乐观，下面我们将逐一进行点评。
NAND闪存缺口扩大 价格看涨
有鉴于全球消费性电子产品对于NAND闪存的需求高涨，日前众家市调机构与厂商纷纷上修2005年全球NAND Flash市场规模预估，皆认为今年NAND Flash超过100亿美元市场规模有望，成长率则超过40％。现货市场的相关人士也认为NAND闪存的供应缺口将持续扩大。
分析师指出，苹果iPod nano一推出，在消费者买气促涌下，恐将进一步扩大闪存缺口。业者认为，以前要求高容量储存装置的消费者偏爱HDD-based的音乐播放机，其主要考量是以相同容量下、价格实惠者优先。如今，苹果2GB与4GB的iPod nano建议售价分别约200美元与250美元，与硬盘储存媒介的iPod mini相近，势必将吸引HDD-based音乐播放机的消费者，回头考虑Flash-based的机型。
据悉，自从苹果计算机推出高容量 MP3播放器 iPod Nano，包下三星大量 NAND FLASH产能后， NAND FLASH市场的缺货潮就开始此起彼伏的展开了。业者预期，此波NAND FLASH缺货将会延烧到11月中旬，上涨势头至少持续2个月时间。市场传出NAND FLASH缺货，预期价格也将因此看涨，现货经销商认为，届时将有助相关各厂商及经销商下半年获利表现。
生死劫后 MP3市场仍然可期
近期MP3市场出现100多家企业集体倒闭或者转行之后，MP3市场的各种评论纷沓而来。由于竞争惨烈，利润爆跌，加上一些世界级电子制造大鳄挤进MP3市场，MP3市场经历这场洗牌在所难免。尽管目前市场已经经历了一场“生死劫”，但下半年MP3市场的火爆盛况仍然可期。
据同行媒体统记报道，“便携音乐播放器今年前半年的销量达到了2560万部，接近2004年全年销量的总和；预计今年全年销量将较2004年增长一倍。”也就是说，下半年MP3音乐播放器的发展势头依然持续上半年的发展，加上下半年属电子产品消费旺季，有业内人士甚至乐观预计下半年的MP3行情：有过之而无不及。
种种分析表明，MP3还大有市场。但是，不论是MP3现有的制造商还是元器件经销商，在MP3经历这次生死劫之后，普遍对MP3市场多了一分冷静。
记者了解到，关于MP3产业的去向问题，元件经销商就认为，随着市场的日趋成熟，毛利大幅下降的产品将逐渐淡出主流市场，一些比较特殊规格的高价产品市场会有一些空间，但低价低规格在低端产品必将退出市场，目前的MP3芯片市场格局已经开始出现这样的演变。
对整个MP3市场未来的发展，业内分析，未来的市场将向两极化发展：其一是规格不断升级，功能不断扩充，整合其他产品的功能，产品形式有更多的变化；其二就是在稳定现有的标准规格，产品成本/售价持续下降，刺激销量不断成长。
DVD市场仍有金可挖
从去年开始，我国DVD市场已经不被看好，相继几十家DVD生产厂商宣布倒闭，一些元件经销商也开始“弃暗投明”，放弃了DVD相关元件的投资。然而，在珠三角地区，由于DVD产业发展比较发达，一些底子较厚的厂商（主要是深圳地区DVD厂商），顶住了压力，积极调整企业策略，专攻东南亚和中东地区市场，在今年上半年出口出现了逆市上扬，增势明显。记者通过深圳华强北几大元件市场了解到，DVD市场依然有金可挖。
在市场开拓方面，尽管国内及欧美销售市场开不了花，但出口东南亚和中东地区却不失为VCD、DVD一条出路。目前深圳的一批VCD、DVD生产商找到了这条捷径。
深圳大部分VCD、DVD机企业反映，今年有计划地减少了出口到欧美市场的产品份额，调整了企业销售策略，主要往东南亚、中东地区扩展销售渠道。今年1~8月深圳地区出口到欧美市场的VCD、DVD数量同比降低15%，而出口到非欧美国家和地区的数量则增加了75%。
也因这一策略的改变，深圳地区的VCD、DVD播放机出口出现逆市上扬。对于珠三角特别是深圳地区的VCD、DVD元件经销商来说，受惠于本土优势，加上其强大的配套能力，当然也能在逆市挖金。
PCB市场活力旺 旺季飙至11月
印刷电路板今年旺季效应较往年更旺盛，多家厂商自6月份以后单月业绩就持续走高。有业内公司预期，单月营收应可连续走高到十一月。
深圳现货行情显示，虽然今年上半年淡季效应明显，市场出货也是以低阶板为主，但PCB市场自6月业绩转佳后，在旺季效应发酵的情况下，PCB市场锁定的下游产品如内存模块、TFT光电板及硬盘用板，市场需求都有明显呈向上趋势，同时NB板的出货趋势也有逐季走高的势头。
经验经销商预计，第三季度起PCB 厂商营运可望逐季走扬，预计下半年市场高峰期应集中在11 月份前后。
三星16GB闪存面世 低容量微硬盘逢劲敌
日前，三星表示，他们已经开发出了16GB的NAND型闪存芯片，该芯片使用了50纳米制程，它在这场闪存密度竞赛中，创下了一个新记录，令32GB的闪存卡的出现成为了可能。业内同时意识到，随着16GB的NAND闪存新品的出现，5GB容量以下的微型硬盘将再次遇到劲敌，甚至有可能就此被淘汰出局。
据三星表示，这块指甲大的闪存芯片中每bit存储单元的尺寸，比60纳米制程的8Gbit闪存芯片中的要小25％：其每个储存单元的面积只有0.00625平方微米，每块芯片中共有164亿功能晶体管。将16个该芯片摆在一起即可生产出容量高达32GB的闪存卡，这个容量相当于存储200年每天40页对开的报纸，或者8000首MP3，或者32小时DVD质量电影。
这次确实是对5GB以下的微硬盘最有力的冲击，三星誓将5GB以下微硬盘赶出市场的决心可见一斑。
产业温和成长 LED市场整合风云起
LED产业今年温和成长，但今年至今LED产业已出现二大合并案，分别是台南纺织集团旗下的元砷和联电集团转投资的联铨合并，以及台湾最大的蓝光LED厂晶电和台湾最大的四元超高亮度LED厂国联合并成为全球LED一哥。此外还有日本日亚化入股光磊，台湾最大的LED封装厂光宝也喊出将合并其它LED封装厂等插曲，由此带动LED产业整并潮蓄势待发。对此业者认为，以 LED产业快速变化的特性来看，整并风潮是福是祸？短期内似乎仍难评断。
近年来LED发展越趋成熟，应用面也从传统显示灯跨向手机市场，未来更将成为汽车、面板 背光源甚至是照明的主要光源，因此也有越来越多国际大厂投入开发，像是照明大厂飞利浦以及韩国手机品牌厂LG均相继投资LED产业，市场更预期2010年原本由爱迪生所发明的钨丝灯泡将被LED光源慢慢取代，虽然台湾LED厂商近年来规模渐渐成型，但是面临大陆如雨后春笋般冒出头的LED厂，以及有大财团支撑的韩国LED厂商，台湾LED产业优势是否续存也备倍受关注。
而今年LED市场在需求不如预期下，市场表现较其它电子类股黯淡不少，在此压力下，业者对产业整合风云皆十分关注。
近期现货行情显示，汽车用LED如今是商机渐显露，但白光LED因竞争激烈，市场表现企业不尽如人意。据悉，按照常规，每年第三季度为LED传统旺季。在今年第二季度LED获利成长较第一季度出货有倍增的情况下，业者认为，今年第三季仍可望延续第二季度的旺季效应，市场景气将持续看好。在此大好光景的前提下，LED在照明市场的应用越来越受到重视，特别是在车用照明市场的应用空间越来越大，商机正凸显。
而白光LED市场，由于台湾和南韩厂商纷纷进入，使其价格连续五个季度持续下跌趋势。此消息一经传出之后，业者认为，现货市场白光LED业绩也将因此受到影响。
据报导指出，7-9月白光LED批发价每单位订价30-36日圆，较4-6月下跌约5%。本季价格比1年前售价下跌30% ，与两年前相比也有50%的差距。
白光LED一度由日本厂商所主宰，但在台湾和南韩厂商进入后，价格竞争愈趋严重。特别是台湾厂商蜂拥而入，以低价将产品销往我国手机市场后，白光LED市场也将继全球蓝光LED市场之后，成为各方杀戮之所在。
手机面板降价 明年手机销售成长趋缓
随着大尺寸面板厂相继跨入中小尺寸面板，产能大量释出，业界指出，第三季度手机面板降价趋势将无法避免。加上研究机构Gartner同时预估，2006年手机成长率将减半。受手机市场竞争激烈影响，经验人士建议，各业者应提前做好迎接整个行业即将陷于微利成长的思想准备。
据Display Search产业分析师徐玉娟表示，第三季度手机面板降价幅度将高达10%至20%。徐玉娟表示，手机面板降价的情况已经发生，在TFT面板持续降价影响之下，低阶手机将会以1.5寸为主流，而且将会由价格较低的CSTN面板主导，TFT将占据1.8寸至2.2寸手机面板市场，至于2.2寸以上面板则是由LTPS主导。
低价手机盛行，手机相关元件的利润空间也越来越薄。据研究机构Gartner预估，2009年全球仍可望卖出10亿支以上的手机，届时使用中的手机总数，将达到26亿支。不过，手机业者恐因竞争激烈而削价求售，压缩获利空间，一些小型的生产商恐怕会被淘汰出局。
手机虽是全球最有利可图的消费性商品，但由于市场分食者众多，整个行业的获利空间并不很乐观。由于手机行业中诺基亚、摩托罗拉、索尼爱立信、三星电子、乐金电子以及台湾的BenQ/Siemens已占去目前全球手机产量的4/5，剩余部分由50多家中小厂商争食。手机行业陷入微利境况后，业内人士指出，未来这6大业者一旦凭其规模优势而压低采购成本，必将直接压迫中小厂商的生存空间。
意外：DRAM价格还在走低
本以为9月上旬DRAM市场行情会顺势走扬，然实际情况让记者感到意外。昨天，记者在现货市场了解到，DRAM价格还在走低，14日当天主流256M DDR报价还进入了8月份以来的最低点！市场买气不足，经销商也开始垂头丧气。
据经销商反映，“14日
